Преимущества лизинга

Простыми словами, отличия лизинга от кредита можно сформулировать следующим образом – лизинговые отношения всегда связаны с арендой, а при кредите заемщику выдаются непосредственно деньги, при этом цель кредитования не имеет значения. Одним из условий лизинга может являться дальнейшая возможность приобретения арендованного имущества, однако изначально арендатор его собственником не является. Оформление имущества в качестве собственности возможно только путем последующего выкупа.

Если имущество приобретено на кредитные средства, оно сразу же становится собственностью заемщика, и с банком в дальнейшем никак не связано. Исключение составляет автокредит – при получении денег на приобретение автомашины транспортное средство остается у банка а залоге до окончательного расчета. Если заемщик не сможет рассчитаться с банком, автомашина перейдет в собственность кредитной организации, при этом произведенные выплаты возвращены не будут.

Чем отличается лизинг от кредита и какой из договоров предпочесть для приобретения понравившегося имущества? Давайте разбираться вместе.

Что такое лизинг

Лизинг – это услуга, дающая возможность приобрести в рассрочку основные фонды, необходимые для дальнейшей деятельности. К ним может относиться движимое имущество – автомашины и мотоциклы, какое-то нужное для работы оборудование или недвижимость. Воспользоваться лизинговой услугой могут граждане, коммерческие и некоммерческие организации.

Суть лизинга достаточно проста – организация, предоставляя услугу – финансовую аренду, приобретает имущество в собственность и передает его по соответствующему договору кому-то для пользования. Таким образом, лизинг фактически сочетает аренду, причем на достаточно длительный срок, и имущественный кредит.

По договору лизинга приобретатель имущества осуществляет выплаты за лизинг как за услугу, и и за аренду. Эти выплаты, точнее, их размер, установлен в соглашении.

Помимо размера выплаты, в соглашении указан срок, по истечении которого арендованную вещь при желании оформляют в собственность. Как видите, разница между лизингом и кредитом не так и велика – в обоих случаях имущество перейдет покупателю, просто при кредите это произойдет сразу после приобретения а при лизинге – позднее.

Виды лизинга

Лизинг считается наиболее интересным финансовым инструментом и имеет множество разновидностей и форм, имеющих свою специфику.

Так, среди договоров различают:

  • Сервисный лизинг (его еще называют операционным);
  • Капитальный (финансовый) лизинг;
  • Кредитный лизинг;
  • Прямой лизинг;
  • Возвратный лизинг.

Базовые виды – операционный и капитальный лизинги, иные формы являются производными от них.

Учитывая огромное разнообразие форм, сочетающих базовые составляющие, ограничимся описанием наиболее распространенных:

  • Лизинг бывает срочным и возобновляемым. При срочном лизинге речь идет о разовой аренде, при возобновляемом возможно продление заключенного договора на новый срок.
  • Лизинг бывает прямым, когда стороны действует без посредников, а бывает косвенными, когда имущество берется в аренду при помощи третьего лица.
  • По типу имущества, которое после выплат станет принадлежать покупателю, лизинг подразделяется на аренду недвижимого и движимого имущества.
  • Лизинг бывает гарантированным, с распределением рисков между гарантами, которые имеются у покупателя, и необеспеченным, когда продавцу не предоставляется гарантий для обеспечения обязательств.

Что такое кредит

Для ответа на часто задаваемый вопрос, лизинг – это кредит или нет, и в чем разница лизинга от кредита, давайте определимся с базовыми понятиями.

Фактически кредит – это финансы, предоставленные соответствующей организацией, которая занимается услугами такого рода (например, банком). В соглашении указаны условия возврата денег, предполагающие выплату процентов сверх предоставленной суммы. Это определение денежного кредита.

Помимо денежного, существует так называемый «товарный кредит” – разновидность кредитного договора, по которому могут быть предоставлены не финансы, а определенная, обладающая конкретными признаками вещь (телевизор конкретной марки с серийным номером). Оплата вносится равными платежами на протяжении конкретного времени ( в течение шести месяцев, года, трех или пяти лет. Возможно и установление другого срока). Фактически товар продается в рассрочку, его конечная стоимость, выплаченная приобретателем, включает цену приобретенного имущества и проценты по договору.

Главное отличие лизинга от кредита – в случае заключения договора кредитования приобретаемая вещь передается во владение купившему человеку.

Лизинг и кредит: общие моменты и отличия

Прежде чем задуматься о приобретении имущества в долг, нужно понимать, что сделать это можно, заключив как кредитный договор, так и договор лизинга.

Эти договоры имеют сходство и различия, о которых нужно помнить, делая выбор. Попробуем объяснить, чем отличается лизинг от кредита, простым языком.

Чем отличается лизинг от обычного кредита – при лизинге предоставляется имущество, а не финансы, иначе говоря, денег не дадут. Кредит – заемные средства, которые переданы на конкретный срок и с условием выплаты самого долга и процентов за пользование.

Процентную ставку, от размера которой зависит сумма, необходимая к окончательной выплате, и ежемесячный платеж, состоящий из двух частей, устанавливает кредитная организация. При определенных обстоятельствах, которые от покупателя могут не зависеть, банк может легко эту ставку изменить – как правило, в сторону повышения. Это безусловный минус договора кредита.

Зато лицо, взявшее кредитные деньги, может тратить их на любые нужды по собственному усмотрению, без обязанности отчитываться за их расходование. Единственное требование банка – вносить в указанное время платежи в необходимой сумме (возможно и в большей, главное, чтобы внесенная сумма не была меньше, чем указанная в приложении к договору).

А вот отличие лизинга от кредита на авто уяснить несколько сложнее:

  • Фактически соглашение о лизинге – договоренность о передаче какого-то имущества в аренду, причем на длительный срок с указанием на передачу в собственность лизингополучателя (покупателя). До этого момента предметом договора владеет организация, заключившая договор. Покупатель просто пользуется автомобилем и выплачивает компании стоимость. Когда платежи, перечисленные покупателем, покроют полную стоимость имущества, покупатель станет собственником.
  • Кредит, взятый в банке, необходимо выплачивать строго в соответствии с графиком, предоставленным банком. У лизинга выплаты гибче – зачастую первый платеж нужно вносить, когда имущество, взятое в аренду, уже начинает приносить доход.
  • Если договор заключает юридическое лицо, имущество не ставится на баланс и не облагается налогами. По кредитам налоговых льгот у предприятия нет, и это большой минус кредита для юридических лиц.

Существуют иные отличия по субъекту второй стороны, однако основное, чем лизинг отличается от кредита, простыми словами объяснили. Сложные составляющие рассмотрим ниже.

Что такое автокредит

В сущности, автокредит – предоставление взаймы денег, как по обычному кредиту, за исключением того, что заемщик не может воспользоваться взятыми у финансовой организации деньгами по своему усмотрению – автокредит является целевым и выдается на приобретение конкретной автомашины.

У автокредита имеется особенность – ограничение автомобиля. Автомашина, приобретенная на заемные средства, останется в залоге у банка. Ограничение сохраняет силу до последней выплаты. После этого собственник может не просто ездить на машине, но и распоряжаться без ограничений – продать, подарить, обменять. До момента окончания залога это невозможно, ПТС хранится в банке.

Обратите внимание: по автокредиту приобретают автомашину как с первоначальным взносом, так и без него, однако при наличии минимального первоначального взноса проценты по кредиту несколько ниже.

Большинство банков требует застраховать приобретаемую автомашину по КАСКО, а не только по обязательному для автовладельцев договору ОСАГО.

Особенности автокредита следующие:

  • Это целевой денежный кредит на приобретение конкретной автомашины, характеристики которой точно отражены в договоре.
  • До момента возвращения банку денег с процентами приобретенная автомашина имеет ограничение в виде залога и распорядиться по собственному усмотрению вы не сможете никак.
  • Автомашина должна быть застрахована по полной программе от всех возможных рисков.

Этими особенностями обусловлено отличие кредита от лизинга автомобиля.

Различия между автокредитом и лизингом

Разбираясь,чем отличается лизинг от кредита автомобиля, нужно уяснить, что выбранный банк или другая финансовая организация выделяет именно деньги для приобретения приглянувшейся модели, а при лизинге покупателю передается конкретное имущество – автомашина.

Это главное отличие лизинга от автокредита.

Имеются и другие отличия лизинга от кредита при покупке автомобиля:

  • При автокредите отсутствует необходимость в дальнейших действиях, направленных на выкуп автомашины, она изначально становится собственностью покупателя и просто обременена залогом. Выплачивая установленные договором суммы, денежные средства отдают непосредственно за приобретенную автомашину.
  • Выплаты, осуществляемые по договору лизинга – оплата аренды за автомашину, которую позже возможно выкупить при наличии такого условия в договоре лизинга.
  • Чем отличается лизинг от автокредита -после подписания договора допускается внесение изменений по согласию участников. После подписания автокредита дополнения и изменения не допускаются.

Обратите внимание: в отличие от автокредита договор лизинга может быть прекращен в любой момент после подписания по инициативе покупателя – просто следует прекратить ежемесячные выплаты за аренду и вернуть организации автомашину.

Преимущества лизинга перед автокредитом

У банков имеется набор инструкций и нормативных документов, определенных Центробанком, которые они должны выполнить, прежде чем выдать кредит. Заданные в документах параметры являются формальными и должны удовлетворяться заемщиком. Соответственно, это существенно ограничивает возможности банка-кредитора при финансировании заемщика.

Решение лизинговой компании основано на самостоятельной оценке бизнеса клиента и рассматривают индивидуально состояние бизнеса клиента. Если участвует финансирующая организация – банк, она предоставляет деньги лизингодателю с необходимыми параметрами и требованиями. При регулярных сделках «банк-лизингодатель» возможны кредиты по уменьшенным ставкам, в сжатые сроки, без постоянного предоставления документов.

Если предоставляется автокредит, сокращенных или льготных условий не предусмотрено.

Договор лизинга заключается иначе. Лизингодатель, составляя графики, в которых предусмотрены сроки выплат, учитывает:

  • Сезонность бизнеса клиента;
  • Тонкости и специфику деятельности.

Не исключено, что сторона, являющаяся собственником предоставляемого имущества предоставит отсрочку по лизингу. Отсрочку покупатель может попросить, когда договор уже выполняется, лизингодатель может содействовать. В банке изменить схему выплат сложно, это может стать серьезной проблемой.

При лизинге выгодней процентная ставка и сроки. При лизинге – сроки до 5 лет и ставка до 10%, в банке – до 2-3-х лет и ставка до 20%.

Для техники, предоставленной в лизинг, возможна т.н. «ускоренная амортизация», способствующая уменьшению налога на имущество. По окончанию лизинга такой подход определяет минимальную остаточную стоимость.

Если у лизингополучателя нет автохозяйства, приобретаемая техника оформляется в ГИБДД на лизингодателя, а пользуется получатель. Лизинговые платежи включают стоимость услуги, страховку, транспортный налог. Необходимые к выплате налоги распределяются на весь период лизинга, что существенно облегчает клиенту жизнь.

Лизинговые компании – корпорации, им делают значительные скидки при приобретении техники для последующего лизинга, компаниям экономически нецелесообразно завышать цену – она сопоставима с реальной. В банке по кредиту покупатели существенно переплачивают.

У приобретателя-арендатора имеется возможность как приобрести машину, так и вернуть ее компании по собственному решению.

Для некоторых видов автомобилей существует т.н. «льготный автолизинг», позволяющий физическому лицу купить авто со скидкой 10%.

Собственность на автотранспорт зарегистрирована на лизингодателя, он является выгодоприобретателем по страховым договорам, риск потерять имущество или получить отрицательный баланс в сделке отсутствует. После завершения «операционного» лизинга лизингодатель выкупает автотранспорт по остаточной стоимости, изменение цены автомобиля не оказывает на бизнес негативного воздействия.

Государство предоставляет лизингодателю налоговые льготы.

Формулируя отличия лизинга от кредита для физических лиц, отметим плюсы:

  • Лизинг легче и быстрее получить;.
  • Более долгий срок и меньший процент;
  • Более вариативный график с возможностью его изменений в процессе выполнения;
  • Возможен льготный автолизинг со скидкой 10% от стоимости транспорта.
  • Возможно приобретение как нового, так и б/у-транспорт различного типа (легковые автомобили, грузовой транспорт, автобусы разной вместимости, специальную технику) с возможностью использования для бизнеса.
  • Не требуется предоставлять дополнительные документы и залог, поскольку лизингодатель – владелец.

Для юридических лиц можно выделить положительные моменты:

  • Быстроту оформления сделки, позволяющую получить технику для извлечения прибыли в минимальные сроки.
  • Автомобиль выбирают самостоятельно.
  • Минимальный пакет документов.
  • Быстрая амортизация, позволяющая получить дополнительную прибыль.
  • Отнесение суммы на статьи расходов для снижения налога.
  • Возврат НДС как обязательной составляющей платежей.
  • Возможна дополнительная экономия средств компании, т.к. владение имуществом отражается на балансе, освобождая организацию от налога на имущество.
  • Лизингодатель может предоставить дополнительные услуги в процессе оформления сделки (обслуживание техники).

Для юридических лиц лизинг является оптимальным. С его помощью можно сохранить средства и легально уменьшить налоги. Если бизнес не особо процветает, возможна оптимизация налога на прибыль. Предприятию проще получить и эксплуатировать активы по лизингу, техника при ее высокой стоимости может выступать залогом в сделке.

Недостатки лизинга перед автокредитом

Длительность и условия эксплуатации автотранспорта, приводит к тому, что итоговая стоимость техники по договору лизинга в ряде случаев оказывается выше, чем покупка в кредит. Лизинг предполагает внесение платежного аванса объемом 25-30% от суммы. Выгоды от ускоренной амортизации техники достаются лизингодателю.

В случае досрочного расторжения договора уже выполненные платежи не возвращаются, за просрочки лизингодатель имеет право забрать имущество, переданное клиенту, не возвращая внесенные денежные суммы.

Право собственности на приобретаемой автомобиль у лизингодателя, он получит компенсацию по страховке в случае полной гибели или угона автомашины.

Лизингополучатель не является собственником и может использовать взятое имущество или технику в соответствии с условиями договора, менять условия нельзя. Все тонкости использования – изменение места, субаренда, улучшения – все должно быть обязательно согласовано, в противном случае лизинговая компания может просто забрать технику, покупатель останется без нее и без денег – выплаты не вернут.

Покупатель не сможет взять кредит в банке под залог машины, не являясь ее владельцем до выкупа. А компания-лизингодатель может передать в залог технику, которой пользуется продавец. И в случае каких-то финансовых осложнений, возникших у лизингодателя с банком, банк смело может забирать технику, находящуюся в залоге, несмотря на всю добросовестность продавца – для банка это не имеет значения.

Выбирая компанию-лизингодателя, необходимо выяснить ее экономическое положение на рынке, это достаточно важный момент.

Что выгодней для покупателя

Выяснение вопроса о том, чем отличается лизинг от кредита автомобиля, обусловлен тем, что выгоднее. Решая, что выбрать, кредит или лизинг, нужно уяснить некоторые е моменты, касающиеся особенностей лизингового кредита. И обязательно выяснить, чем лизинг отличается от кредита для физических лиц, а также отличие кредита от лизинга автомобиля для юридических лиц.

Субъектный состав договоров – важно для выяснения, что выгоднее для приобретателя автомашины, нужно учитывать, кто является покупателем. Попробуем объяснить простым языком.

Выбор юридических лиц

Лизинг выгоден юридическим лицам:

  • Благодаря договору компания получает на хороших условиях необходимые для работы и коммерческой деятельности основные фонды;
  • Срок рассмотрения возможности заключения договора лизинга значительно короче, чем по кредитному договору;
  • Возможна оптимизация выплату: их включают в баланс как расходные и уменьшают налогообложение совершенно законным образом;
  • По договору лизинга приобретенное имущество не облагается налогами (в отличие от кредитов, по которым нужно платить НДС);
  • Режим выплат обычно достаточно гибкий и удобный для организаций, при этом допускается изменение, как и другие условия. Это важная особенность, учитывая динамику рынка, нельзя предсказать с достоверностью, не изменится ли деятельность предприятия или условия ее осуществления;
  • После окончательного списания амортизации имущества покупатель сможет оформить собственность, что немаловажно.

Таким образом, отвечая на вопрос, чем лизинг отличается от кредита для юридических лиц в целом, и чем отличается лизинг от кредита автомобиля для юридических лиц в частности, нужно уяснить вышесказанное, определив для себя плюсы и минусы.

Выбирая лизинговое кредитование, предприятия получают вполне ощутимые льготы.

Что выбирают граждане

Выгоды лизинга для них не столь очевидны. Автокредит для человека, не занимающегося коммерцией, имеет плюсы. Учтите, принимая решение:

  • Заключив соглашение с компанией, предоставляющей аренду с выкупом, возможно приобретение автомашины, бывшей в употреблении, что полностью исключено при кредите.
  • При кредите возможно оформление машины в собственность сразу после приобретения. Машина будет в залоге у банка до конца срока действия договора.
  • Как правило, любое соглашение с банком предусматривает возможность выплатить деньги досрочно, что может существенно уменьшить окончательную сумму из-за того, что отпадет необходимость платить проценты.
  • Гражданам по договору лизинга придется платить налоги. Впрочем, это сложно назвать минусом, они платят налоги и по автокредиту.

Выясняя, чем отличается лизинг от кредита, что выгоднее для физических лиц, нужно руководствоваться особенностями договоров и учитывать множество факторов.

Необходимо сказать несколько слов про индивидуальных предпринимателей – в чем отличие лизинга от кредита для ип и что выгодней. Как известно, индивидуальные предприниматели несут ответственность всем своим имуществом – это основное отличие ИП от юридических лиц. Решая вопрос, что предпочесть – кредит или лизинг, нужно руководствоваться этим соображением и понимать, что все льготы, которые имеют юрлица, на ИП в полном объеме не распространяются. Это обстоятельство обязательно нужно учитывать, делая выбор.

Нужно остановиться на вопросах, чем лизинг отличается от рассрочки, чем лизинг отличается от кредита и рассрочки, и чем лизинг отличается от аренды, которые достаточно часто задают:

  • При рассрочке выплачивается сумма товара, которая разделена на конкретные равные суммы.
  • При кредите делается то же самое, но в оплату включены высокие проценты.
  • Товар, который приобретен в рассрочку, сразу становится собственностью покупателя, отсутствует необходимость выкупать его впоследствии, как при лизинге.
  • При лизинге до момента выкупа имущество остается в собственности лизингодателя.
  • Изменять условия рассрочки или размер выплат нельзя. Кредитный договор изменений тоже не допускает.
  • При договоре аренды имущество берется в пользование без возможности его приобретения в дальнейшем. Аренда краткосрочна.
  • Состав лизингового платежа включает налоги, о чем мы подробно говорили выше. Этим лизинговые выплаты принципиально отличаются от выплат по иным договорам.
  • Отличия лизинга и кредита для ИП такие, как для иных участников договора, никакой специфики нет.

Оформление договора лизинга

Такой договор является основным документом, который регулирует все отношения, возникающие между его сторонами. Разумеется, он предусматривает простую письменную форму (это означает, что нотариального заключения не требуется и какие-то особые бланки отсутствуют). В договоре нужно указать существенные условия.

Можно заключить договор, в котором все условия будут отражены в тексте, вплоть до перечисления характеристик имущества, а можно в договоре отразить только основные моменты (дату, стороны, место заключения, предмет и цену), все остальные условия оформить в виде приложения.

Если таких условий много или покупатель желает оговорить все моменты, которые теоретически могут стать предметом спора, лучше выбрать второй вариант. В тексте нужно будет указать, что приложение – неотъемлемая часть договора.

Вот и все тонкости лизинга и его отличия от других соглашений.

Основные отличия лизинга от кредита

Кредит Лизинг
Предмет договора денежные средства имущество (оборудование, транспортные средства, недвижимость)
Собственник имущества Заемщик получает денежные средства для приобретения. Право собственности оформляется на покупателя. Лизингодатель. При полном погашении всех платежей право собственности может перейти к лизингополучателю.
Страхование кредитора При заявке на кредит, клиент банка должен иметь значительную сумму собственных денежных средств. Первоначальный взнос не превышает 10 %, а в некоторых случаях отсутствует полностью, т.к. имущество принадлежит лизингодателю.
Платежи Фиксированной суммой, ежемесячно и только денежными средствами. Возможен гибкий график оплаты, а также предоставляется отсрочка начала выплат.

В настоящее время технику в лизинг приобретают и крупные, и малые предприятия. При этом мотивация у каждого своя: небольшие развивающиеся компании используют лизинг для приобретения дорогостоящей техники из-за нехватки средств, а крупные промышленные холдинги привлекает в лизинге экономия на налогах. Предпринимателям без образования юридического лица (ПБОЮЛ) тяжело получить банковский кредит на длительный срок, в то время как лизинг для них доступен.

Источник фото: exkavator.ruВ современной России лизинг может оказаться оптимальным финансовым механизмом

В современной России лизинг может оказаться оптимальным финансовым механизмом как для предприятий, у которых нет свободных средств на закупку новой техники, так и для банков, которые вряд ли предоставят таким предприятиям кредиты без необходимых гарантий возврата.

Читайте Лизинг или кредит: в чем выгода?

Лизинговая операция выгодна всем участникам: одна сторона получает и кредит, который выплачивает поэтапно, и необходимое оборудование; другая сторона — проценты по кредиту и гарантию возврата кредита, так как объект лизинга является собственностью лизингодателя (или банка, финансирующего лизинговую операцию), до полных взаиморасчетов сторон.

Рассрочка, кредит или лизинг?

В борьбе за потребителя все крупные участники рынка промышленного оборудования предлагают своим клиентам различные услуги, связанные с приобретением техники, например, в рассрочку, кредит и лизинг. Как определить, какая из данных операций будет самой выгодной для компании? Для этого необходимо рассмотреть все возможные риски и преимущества каждой из схем.

Источник фото: exkavator.ruЛизинговая операция выгодна всем участникам рынка

Рассрочка

Это способ взаимных расчетов, при котором покупатель вносит платежи в течение определенного времени долями в соответствии с договором (первый платеж может составлять от 20 до 50% общей стоимости техники). Основное преимущество рассрочки для покупателя заключается в том, что ему не нужно единовременно изымать из оборотных средств предприятия всю сумму: продавец не требует жесткого залогового обеспечения, как это делает банк, предоставляющий кредит. Однако при этом покупатель должен быть готов к тому, что итоговая цена техники оказывается выше, чем при единовременной оплате (с учетом процентов).

Кредит

Привлечение банковского кредита на реализацию проекта по обновлению основных средств также имеет свои сильные и слабые стороны. Для его оформления необходимо подтвердить платежеспособность фирмы (выдержать требуемое соотношение между выплатами по кредитным обязательствам и объемом оборотных средств компании). Помимо выплаты процентов по кредиту на плечи покупателя ложатся и налоговые обязательства (самостоятельное приобретение актива сразу же влечет за собой принятие к зачету НДС). Таким образом, итоговая цена, так же, как и в предыдущем случае, оказывается выше. Но при этом срок, на который можно получить банковский кредит, значительно превышает сроки рассрочки платежа.

Лизинг

На сегодняшний день это одна из наиболее распространенных финансовых схем при покупке дорогостоящей техники. Мировая практика такова, что инвестиции в основные фонды или приобретение оборудования с помощью лизинга составляют от 30 до 60% от общего объема затрат на приобретение оборудования. В Америке и Германии в лизинг приобретается больше техники, чем за наличные и в кредит. На данный момент рынок лизинговых услуг в России уже сформировался, однако доля лизинга в инвестициях в основные фонды у нас в стране пока на порядок ниже, чем в развитых странах.

Источник фото: exkavator.ruЛизинг — сегодня одна из наиболее распространенных финансовых схем

Иногда лизинг определяют как специфическую разновидность аренды, учитывая происхождение от английского первоисточника (Leasing — долгосрочная аренда). Однако это не совсем верно.
Лизинговая операция несет в себе элементы кредита, аренды и инвестиций. В ней участвуют три стороны:
— продавец,
— лизинговая компания (которая выкупает у продавца технику)
— покупатель, арендующий ее с правом выкупа в собственность у лизинговой компании.

По форме договора лизинг — это отношения арендные, поскольку оформляются договором аренды. По экономическому содержанию лизинг — это отношения купли-продажи и кредита. То есть покупатель, еще не являясь фактическим собственником, и, следовательно, не неся всю полноту ответственности за состояние приобретенной техники, использует ее в бизнес-целях и получает дополнительную прибыль.

Источник фото: exkavator.ruПо форме договора лизинг — это арендные отношения

Закон «О лизинге» определяет его как «вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества и передаче его на основании договора лизинга физическим или юридическим лицам за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях, обусловленных договором, с правом выкупа имущества лизингополучателем». Также закон устанавливает основные типы договоров: финансовый, оперативный и возвратный лизинги.

При финансовом лизинге предмет лизинга переходит в собственность лизингополучателя по истечении срока действия договора лизинга или до его истечения при условии выплаты лизингополучателем полной суммы (срок финансового лизинга соизмерим по продолжительности со сроком полной амортизации предмета лизинга или превышает его).

Источник фото: exkavator.ruС точки зрения конечного пользователя при лизинге достигается экономия в размере 12-14%

Оперативный лизинг — вид лизинга, при котором лизингодатель закупает на свой страх и риск имущество и передает его лизингополучателю в качестве предмета лизинга за определенную плату, на определенный срок во временное владение и в пользование. По истечении срока действия договора и при условии выплаты лизингополучателем полной суммы в соответствии с ним предмет лизинга возвращается лизингодателю.

Возвратный лизинг — разновидность финансового лизинга, при котором продавец (поставщик) предмета лизинга одновременно выступает и как лизингополучатель. Вариант финансового лизинга часто сравнивают с вариантом использования схемы банковского кредитования. В первоначальную стоимость имущества, являющегося предметом лизинга, включается сумма расходов лизингодателя на его приобретение, сооружение, доставку, изготовление и доведение до состояния, в котором оно пригодно для использования. В соответствии с Налоговым кодексом, лизинговые платежи, а также дополнительные услуги лизинговой компании (если они потребуются) в полном объеме включаются в расходы. При этом допускается использование коэффициента ускоренной амортизации. В результате у лизингополучателя значительно уменьшается размер налогооблагаемой базы, сокращаются расходы по налогу на имущество. С точки зрения конечного пользователя при лизинге достигается экономия в размере 12-14% по сравнению с кредитом.

Источник фото: exkavator.ruПлюс лизинга: он предполагает 100%-ное финансирование и не требует быстрого возврата всей суммы долга

Преимущества лизинга

Считается, что лизинг имеет ряд преимуществ по сравнению с другими формами финансирования:
• лизинг предполагает 100%-ное финансирование и не требует быстрого возврата всей суммы долга;
• лизинговое соглашение может быть разработано с учетом специфических особенностей арендаторов;
• многие арендаторы имеют долгосрочные финансовые планы, в течение реализации которых их финансовые возможности в значительной степени ограничены. Лизинг позволяет преодолеть такие ограничения и тем самым способствует большей мобильности при инвестиционном и
финансовом планировании;
• при лизинге вопросы приобретения и финансирования активов решаются одновременно;
• приобретение активов посредством лизинга обеспечивает финансирование, которое осуществляется в течение всего срока использования актива;
• из лизинговых контрактов с различными условиями арендатор может выбрать тот, который наиболее точно отвечает его потребностям и возможностям;
• при лизинге арендатор может использовать больше производственных мощностей, чем при покупке того же актива;
• так как лизинг долгое время служит средством реализации продукции производства, то государственная политика, как правило, направлена на поощрение и расширение лизинговых операций;
• в случае низкой доходности арендатора, последний может воспользоваться возвратным лизингом, дающим возможность получения льготного налогообложения прибыли;
• лизинг позволяет арендатору, не имеющему значительных финансовых ресурсов, начать крупный проект.

Источник фото: exkavator.ruПреимущества лизинга: арендатор может использовать больше производственных мощностей

Помимо перечисленного, арендатор имеет ряд преимуществ в учете арендуемого имущества. Среди них:

• лизинг не увеличивает долг в балансе арендатора и не затрагивает соотношений собственных и заемных средств, то есть возможность лизингополучателя по приобретению дополнительных займов не снижается;
• учет и амортизация лизингового имущества производятся на балансе лизингодателя. Срок лизинга, как правило, соответствует периоду амортизации предмета лизинга, но срок лизингового контракта обычно бывает меньше. Чем больше срок лизинга и соответственно, ниже остаточная стоимость имущества, тем свободнее условия эксплуатации имущества и дальнейшего его использования.

Среди «минусов» лизинга эксперты называют высокие ставки НДС и таможенные пошлины при ввозе оборудования на территорию России. Подобная дороговизна вызвана тем, что железнодорожные вагоны, грузовая и автоспецтехника, а также станки для промышленных предприятий являются чрезвычайно дорогостоящим предметом лизинга и, как следствие, при их ввозе необходимо сделать единовременный платеж на очень крупную сумму, что, естественно, не по карману среднему бизнесу. Другим отрицательным аспектом при лизинге железнодорожных вагонов и автоспецтехники является то, что при последующей их продаже потребуется немедленно уплатить таможенную пошлину в полном размере, причем получается так, что те предметы лизинга, которые ввезены как вклад в уставной капитал, всегда будут иметь особый статус так называемых иностранных товаров.

Источник фото: exkavator.ruСреди «минусов» лизинга эксперты называют высокие ставки НДС

Тем не менее, показатели развития лизинга в следующем году будут значительно выше, чем в нынешнем. Это обусловлено тем, что лизинг способствует не только быстрому обновлению основных фондов у производителей и транспортников, он также помогает вывести из «тени» небольшие компании. Например, многие молодые транспортные и промышленные компании не могут получить крупный кредит на покупку техники в банке, поскольку у них нет кредитной истории. А лизинг дает им оптимальный выход из ситуации.

Как оформляется сделка?

Если вы приняли решение приобрести оборудование с помощью использования лизинговой схемы, то вам необходимо знать, как обычно оформляется подобная сделка. Для начала вашей компании необходимо предоставить лизинговой компании определенный перечень документов. Юридические лица предоставляют следующие документы.

Документы, необходимые для рассмотрения заявки на лизинг:

  1. Заявка на предоставление погрузчика в лизинг;
  2. Анкета лизингополучателя (составляется в предоставляемой лизинговой компанией форме);
  3. Краткое резюме.

Учредительные и разрешительные документы:

  1. Свидетельство о государственной регистрации (нотариально заверенная копия);
  2. Устав с изменениями (нотариально заверенные копии);
  3. Учредительный договор с изменениями (нотариально заверенная копия);
  4. Протокол о назначении генерального директора (иная должность руководителя по уставу) — копия, заверенная организацией;
  5. Приказ о назначении главного бухгалтера — копия, заверенная организацией;
  6. Копии паспортов генерального директора и главного бухгалтера;
  7. Протокол общего собрания на совершение крупной сделки;
  8. Доверенности (если договор подписывает не генеральный директор, а лицо по доверенности) с приложением копии паспорта лица, которому она выдана;
  9. Свидетельство о постановке на налоговый учет (нотариально заверенная копия);
  10. Банковская карточка, заверенная нотариально.

Финансовая информация:

  1. Справка об оборотах по расчетным счетам за последние полгода;
  2. Справки о наличии/отсутствии ссудной задолженности;
  3. Бухгалтерские балансы за 3 отчетных периода текущего года со всеми приложениями — копия, заверенная организацией (ф.2, расшифровка дебиторской, кредиторской задолженности, основных средств);
  4. Кредитная история.

Контрактно-договорная база:

  1. Копии документов, подтверждающих права лизингополучателя на производственные и офисные помещения;
  2. Копии договоров и контрактов с покупателями и поставщиками, на основании которых лизингополучатель осуществляет свою деятельность (выборочно на усмотрение лизингополучателя).

ПБОЮЛ предоставляют иной перечень документов:

  1. Паспорт;
  2. Любой из 3-х документов: водительское удостоверение, загранпаспорт, военный билет;
  3. При наличии в собственности автотранспорта — ПТС (подлинники);
  4. Свидетельство о праве собственности на недвижимость (подлинники);
  5. Справка о состоянии ссудной задолженности с печатью обслуживающего банка (в случае отсутствия расчетного счета — справка из ИМНС о своевременной уплате платежей в бюджет);
  6. Налоговая декларация на последнюю отчетную дату с отметкой ИМНС о принятии;
  7. Лицензия на деятельность;
  8. Подлинники договоров аренды стоянки автотранспорта (в случае предоставления в лизинг погрузчика — договор аренды склада, где будет использоваться погрузчик);
  9. Свидетельство о регистрации ПБОЮЛ (нотариально заверенная копия);
  10. Свидетельство о постановке на учет ПБОЮЛ (нотариально заверенная копия).

Смотрите Каталог компаний, предоставляющих услуги лизинга

Срок рассмотрения заявки и документов — от 3-х до 10-ти дней. Затем лизинговая компания заключает договор купли-продажи с Поставщиком в соответствии с законом «О лизинге», приобретает и передает лизингополучателю в пользование необходимое оборудование. По истечении срока договора можно выплатить оставшуюся сумму стоимости оборудования и получить его в собственность, либо вернуть технику. Можно вернуть данную модель и взять другую, оформив новый контракт. Используя программу «Trade In», когда в конце договора лизинга остаточная стоимость старого оборудования идет в зачет авансового платежа для покупки новой машины, можно менять технику каждые 1-2 года. При этом в течение срока лизинга обслуживание оборудования должно выполняться авторизованными дилерами, чтобы плановое техническое обслуживание проводилось с периодичностью, указанной в руководстве по эксплуатации и сервисной книжке данной модели.

Источник фото: exkavator.ruПреимущество лизинга: быстрое обновление основных фондов у производителей и транспортников

Расчет лизинговых платежей в каждом конкретном случае зависит от типа оборудования, объема, количественной характеристики, а также от финансового состояния, кредитной истории и деловой репутации потенциального лизингополучателя. Все расчеты, составляемые лизинговой компанией, в обязательном порядке обсуждаются индивидуально с каждым лизингополучателем до корректного и экономически приемлемого сторонами графика расчета лизинговых платежей.

Омский деловой портал Bank.Infomsk.ru (информационное агентство «Деловой Омск») запустил серию информационных публикаций по актуальным вопросам, связанным с функционированием механизма лизинга. В частности, на днях вышли материалы, посвященные оперативному лизингу, понятиям «мокрого» и «чистого» лизинга, финансовому и леверидж-лизингу, а также рискам лизинга.

Оперативный лизинг

Данный вид лизинга применяется только при небольших сроках аренды оборудования, во время которого продолжительность жизненного цикла изделия намного больше, чем контрактный срок аренды.

При оперативном лизинге оборудование не полностью амортизируется за время аренды, поэтому оно вполне может быть опять сдано в аренду или же возвращено арендодателю. Как показывает практика, сделки оперативного лизинга не превышают трехгодичного периода.

Арендатор в этих сделках сохраняет за собой право аннулировать контракт, предварительно уведомив арендодателя. Данная форма лизинга предусматривает большую ответственность арендатора за сохранность объекта аренды. При этом арендатор берет на себя обязательство самостоятельно заключать контракты с фирмой-поставщиком на ремонт и техническое обслуживание оборудования.

Финансовый лизинг часто сравнивают с долгосрочным финансированием капитальных вложений, в то время как при оперативном лизинге арендные платежи сравниваются с текущими оперативными расходами. Формирование и развитие данного вида лизинга становится возможным с появлением вторичного рынка лизингуемого оборудования, так как у арендодателя появляется проблема реализации имущества, когда оканчивается срок лизинга.

Признаки оперативного лизинга

Для оперативного лизинга характерны следующие признаки:

1. Срок договора лизинга намного меньше, чем нормативный срок службы имущества, поэтому лизингодатель не рассчитывает возместить стоимость имущества за счет поступлений всего лишь от одного договора.

2. Имущество в лизинг может сдаваться много раз.

3. В лизинг сдается имущество, которое имеется в лизинговой компании, а не приобретаемое по заявке лизингополучателя. Когда лизинговая компания приобретает имущество, она еще не знает его конкретного пользователя. Именно поэтому лизинговые компании, которые специализируются на оперативном лизинге, должны очень хорошо знать конъюнктуру рынка лизингового имущества — причем как нового, так и б/у.

4. Все обязанности по техническому обслуживанию, ремонту, страхованию — на лизинговой компании.

5. Лизингополучатель легко может расторгнуть договор, если вдруг имущество окажется в состоянии, которое непригодно для использования.

6. Все риски, касающиеся случайной гибели, утраты или порчи лизингового имущества, лежат на лизингодателе.

7. Размеры лизинговых платежей при оперативном лизинге немного выше, чем при финансовом лизинге, так как лизингодатель учитывает дополнительные риски, которые связаны с отсутствием клиентов для повторной сдачи имущества, а также возможной порчей или гибелью имущества.

8. После окончания срока договора все имущество возвращается обратно к лизингодателю.

Кстати, при желании лизингополучатель может продлить договор на новых условиях и даже приобрести имущество в собственность.

«Мокрый» и «чистый» лизинг

Лизинг разделяют на «чистый» и «мокрый» по объему обслуживания передаваемого имущества.

«Мокрый лизинг» (дословно — wet leasing) предполагает обязательное техническое обслуживание оборудования, куда входит также его ремонт, страхование и ряд других операций, за которые несет ответственность в первую очередь лизингодатель. Кроме этих услуг по желанию лизингополучателя лизингодатель может также взвалить на себя обязанности по подготовке квалифицированного персонала, маркетинга, поставке сырья и т. д.

Если техническое обслуживание оборудования, его ремонт, страхование и пр. лежат на лизингодателе, то говорят о «лизинге, который включает дополнительные обязательства» — это и есть wet leasing. Предмет такого вида лизинга — это в основном сложное, специализированное оборудование.

«Мокрый лизинг» чаще всего используют изготовители этого оборудования или различные оптовые организации. Финансовые учреждения и банки очень редко обращаются к этому виду лизинга, так как в их компетенцию не входит содержание необходимой технической базы.

Но, так как лизинговые компании не очень часто согласны обеспечивать качественное техническое обслуживание объектов лизинга, наиболее распространенным видом лизинга является «чистый». «Чистый лизинг» (дословно — net leasing) — это такие отношения, когда все обслуживание имущества берет на себя непосредственно лизингополучатель. Именно поэтому в конкретно этом случае расходы по обслуживанию оборудования не включаются в лизинговые платежи.

Кстати, в отношениях «чистого лизинга» в основном принимают участие банки, страховые компании или какие-то другие финансовые организации, которые занимаются лизинговым бизнесом.

Финансовый лизинг и леверидж

Лизинговые сделки данного этого типа — это операции, которые подразумевают специальное приобретение имущества в собственность, а затем последующую его сдачу во временное владение и пользование на срок, который приближается по продолжительности к сроку его эксплуатации и амортизации всей или большей части стоимости имущества. В течение срока договора лизингодатель за счет лизинговых платежей возвращает себе всю стоимость имущества и получает прибыль от финансовой сделки.

Основные признаки, которые характеризуют финансовый лизинг:

1. Лизингодатель намеренно приобретает имущество для сдачи его в лизинг, а не для собственного пользования;

2. Пользователю принадлежит право выбора имущества, а также его продавца;

3. Продавец данного имущества знает — имущество специально приобретается для того, чтобы сдавать его в лизинг;

4. Имущество поставляется пользователю непосредственно и принимается им же в эксплуатацию;

5. Все претензии по качеству имущества, а также его комплектности, исправлению дефектов в гарантийный срок лизингополучатель направляет непосредственно продавцу имущества;

6. Риск случайной гибели и порчи имущества переходит к лизингополучателю только после подписания им акта приемки-сдачи имущества в эксплуатацию.

В принципе классический финансовый лизинг имеет трехсторонний характер, включающий в себя взаимоотношения и возмещение полной стоимости имущества. По заявке лизингополучателя лизингодатель приобретает у поставщика все необходимое оборудование и передает его в лизинг лизингополучателю, возмещая при этом свои финансовые затраты и получая прибыль через лизинговые платежи.

Леверидж (кредитный, паевой или раздельный) лизинг

Этот вид лизинга самый сложный, так как он подразумевает дополнительное привлечение средств и связан с многоканальным финансированием. Он используется, как правило, для реализации дорогостоящих проектов.

Отличительная черта левериджа в том, что лизингодатель, покупая оборудование, выплачивает из своих средств не всю его сумму, а только какую-то часть. При этом остальную сумму он берет в кредит у одного или нескольких кредиторов. Но при этом лизинговая компания так и продолжает пользоваться всеми налоговыми льготами, рассчитанными из полной стоимости имущества.

Еще одна особенность этого вида лизинга — лизингодатель берет ссуду на определенных условиях, то есть они нехарактерны для отечественных финансово-кредитных отношений. Например, кредит берется без права обращения иска на активы лизингодателя. Именно поэтому лизингодатель оформляет в пользу кредиторов залог на имущество до погашения займа и уступает им права на получение части лизинговых платежей в счет погашения ссуды.

То есть главный риск по сделке несут только кредиторы, выдававшие ссуду: банк, страховая компания, инвестиционный фонд или другие финучреждения, а обеспечением возврата ссуды служат только лизинговые платежи и сдаваемое в лизинг имущество. На Западе более 85% всех крупных лизинговых сделок построены именно на основе леверидж-лизинга.

Проблематика и риски лизинга

Необходимость работы в области управления имуществом и перепродажи имущества, вернувшегося к лизингодателю, часто вызывает проблемы. Нередко лизингодатель вынужден сдавать лизингуемое оборудование во временное пользование по несколько раз, поэтому для него и возрастает риск по возмещению остаточной стоимости объекта лизинга при отсутствии спроса на него.

Риски лизинга

Нередко риски связаны с управлением имуществом. При этом проблема состоит не в том, что делать с имуществом по окончании срока лизинга, наоборот, при оперативной аренде срок договора редко бывает соизмерим со сроком «жизни» имущества. При этом рост рынка оперативной аренды вызван в первую очередь тем, что арендодатели ищут новых возможностей в области внебалансового финансирования, а также защиты против рисков, связанных прежде всего с остаточной стоимостью и уменьшением периодических платежей.

Арендодатели, нередко под давлением конкуренции, вынуждены рассчитывать объемы платежей на базе прибыли после налогообложения и переносить налоговые льготы владения имуществом на арендатора в форме уменьшения лизинговых платежей. Часто имущество, которое сдается в оперативную аренду, имеет самое разнообразное направление: начиная от автомобилей и заканчивая компьютерами.

В том случае если предмет оперативного лизинга возвращается арендодателем, этот предмет, когда он опять передается в аренду, будет уже являться предметом текущей аренды. Причем происходит превращение лизинговых отношений в отношения по поводу текущей аренды.

Лизинг-помощь

Часто в продажах представляет собой осуществление сбыта имущества при использовании лизинга на основании специального соглашения, которое заключается между поставщиком имущества и лизинговой компанией.

Данные соглашения имеют различные формы. К примеру, в простейшем случае название лизинговой компании, ее адрес, телефон, а также основные условия лизинга указываются в рекламных материалах поставщика, при этом все вопросы по лизингу имущества с потенциальным пользователем непосредственно решает лизинговая компания.

Чаще всего соглашение между поставщиком и лизинговой компанией предусматривает иную возможность заключения самим поставщиком от лица лизинговой компании лизингового договора. В соглашении между поставщиком и лизинговой компанией есть пункт, согласно которому предусмотрено, что в случае банкротства лизингополучателя поставщик обязан выкупить имущество у лизинговой компании.

Сублизинг

Очень часто лизинг осуществляется не напрямую, а через посредника. То есть основной лизингодатель, который через посредника — в основном лизинговую компанию — сдает оборудование в аренду лизингополучателю.

При этом в договоре предусматривается тот факт, что в случае временной неплатежеспособности или банкротстве посредника лизинговые платежи должны поступать основному лизингодателю. Такие сделки получили название «сублизинг».